Министерство финансов настроено оптимистично касательно возвращения 450 млрд тенге, потраченных на покупку 30 токсичных проектов у Цеснабанка.
Как заявил в интервью «Къ» вице-министр финансов Берик Шолпанкулов, «токсичные» заемщики заявляют о своей готовности вернуть выделенные им через Фонд проблемных кредитов (ФПК) государственные средства. Напомним, ФПК в настоящий момент работает в двух стратегических направлениях: оздоровление банковского сектора и вовлечение в экономический оборот выкупленных неработающих займов. При этом два этих направления зачастую представлены в одних и тех же сделках: так, 25 сентября 2018 года между ФПК и АО «Цеснабанк» подписан договор купли-продажи активов на сумму 450 млрд тенге, в результате чего достигнуто обеспечение продовольственной безопасности сельскохозяйственной отрасли и сохранение рабочих мест на 30 активах, приобретаемых фондом. Ранее, в июле 2017 года, ФПК осуществил выкуп активов БТА за покупную цену 2,6 трлн тенге. Данная сделка, как утверждают в Минфине, позволила сохранить рабочие места, депозиты населения, юридических лиц и государственных компаний, предотвратить снижение роста кредитования и поддержать обязательства по выплатам по еврооблигациям. Некоторые подробности этих сделок в беседе с «Къ» осветил вице-министр финансов Берик Шолпанкулов (Минфин в лице комитета государственного имущества и приватизации является единственным акционером ФПК).
– Берик Шолпанкулович, были ли аффилированы с акционером банка проекты, которые отбирались совместно с менеджментом Цеснабанка для сделки? Проводил ли ФПК анализ аффилированности данных проектов? По какому критерию отбирали проекты?
– Было два критерия: во-первых, актив должен иметь просроченную задолженность. Во-вторых, актив не должен принимать участие в программе господдержки. Прямой аффилированности с акционерами банка нет.
– Сколько планируется выделить средств дополнительно на конвертацию валютных обязательств по 30 проектам? По какому курсу, как изменится ставка и срок? Предполагается ли убыток в результате этого рефинансирования?
– Дополнительные средства выделяться не будут. В связи с тем, что сделка произошла в тенге, будет предоставлена возможность заемщикам реконвертировать свои займы. Реструктуризация займов будет проведена после детального анализа, где будут определены возможные продления сроков, изменения процентов. В целом, сама реструктуризация займов не потребует выделения дополнительных денежных средств. Фонд будет создавать приемлемые условия для оздоровления заемщика и возврата средств. На сегодняшний день все заемщики готовы вернуть заемные средства.
– Как изменится ставка?
– Изменения ставки будет зависеть прежде всего от финансовой модели. Мы готовы пойти на понижение ставки.
– Оговариваются ли условия, что в случае невыхода данных проектов на мощность, они останутся в ведении государства?
– Конечно, все залоговое имущество перейдет государству. В настоящий момент договоры жизнеспособны с учетом реструктуризации, в случае, если будет просрочка, будут применяться меры принудительного взыскания, будь то взыскание залогового имущества – в этом плане мы будем жестко разговаривать. Заемщики понимают всю ситуацию, в связи с тем, что это бюджетные деньги. Мы за них в большом ответе – и с учетом этого каждый бизнесмен понимает, что к нему будет пристальное внимание со всех сторон.
– Чем представлено залоговое имущество по проектам? Какова оценочная стоимость залогового имущества по агропакету? Если нет рыночной оценки, когда она будет проведена?
– Залоговое имущество представлено 95 тысячами га земли, акциями двух крупных компаний, зерновыми расписками, зерном. Оценка стоимости залогового имущества составляет 120 миллиардов тенге. После разговора с заемщиками я уверен, что все 450 миллиардов тенге вернутся. Они все готовы выполнить обязательства перед ФПК.
– В Налоговом кодексе заложены льготы для ФПК, в том числе фискальные и налоговые вычеты, поясните, о чем идет речь…
– В связи с тем, что мы будем списывать проценты и пени, предоставляя возможность бизнесу жить и не получать выгоду, ФПК освобождается от уплаты 12 процентов КПН и 10 процентов НДС.
– Условный убыток распределили в условный резерв? Что будет с этим резервом, как он будет снижаться, управляться, оптимизироваться?
– Да, средства, заложенные в условном резерве, будут снижаться по мере реализации активов. В случае продажи активов, полученный доход спишем на разницу. Если продадим с прибылью, то эта разница учитывается как прибыль. В целом, сам резерв будет уменьшаться и корректироваться только после продаж.
– Почему министра финансов Алихана Смаилова включили в совет директоров «КазАгро»? Связано ли это с тем, что в перспективе агропакет Цеснабанка может перейти в «КазАгро»?
– Нет, не связано. По правилам, в «КазАгро» должен быть представитель Минфина как уполномоченного органа в любом акционерном обществе, а в нацхолдинге всегда представлен министр.
– Давайте поговорим о том, как финансировалась сделка БТА Банка: как известно, 1 триллион выделили из Нацфонда, 1 триллион за счет внутреннего долга – по данным KASE, этот долг выкупили банки, а откуда эти средства у банков?
– Никто специально не выделял средства банкам, это их собственные деньги. Тенговая ликвидность банков была довольно высокая в то время. Если смотреть на статические данные по банковскому сектору, то видно, что тенговая ликвидность банка всегда на достаточном уровне.
– Какова возвратность 1 триллиона тенге из Нацфонда?
– Вы уже пытаетесь считать убытки, а я думаю, что пока рано так рассуждать. Для учетной политики оценка была проведена по остаточному принципу. Для того чтобы понимать реальную стоимость, которую мы можем получить, необходимо оценить по доходной методике. В таком случае проводится детальный анализ по каждому активу, после которого принимается решение по механизму улучшения качества актива. Только после проведения этих мероприятий и возврата актива в экономический оборот можно определить реальную рыночную стоимость. К примеру, если нам достался недостроенный бизнес-центр, необходимо привлечь инвестора, достроить и раскрутить объект, что существенно повысит стоимость актива.
– То есть конкретные сроки возращения средств в Нацфонд не прописаны?
– На практике возврат не происходит сразу. Возврат будет происходить планомерно, в течение срока действия кредитных соглашений, а также условий и периода восстановления активов. В мировой практике сама модель работы таких организаций подразумевает восстановление токсичных активов, их возврат в экономический оборот, а также способствование улучшению финансовой устойчивости банков.
– Чем представлены залоги по сделке с БТА Банком?
– Хочу отметить, было приобретено право требования и имущество. Залоговое имущество по правам требования представлено имуществом в виде земельных участков, квартир, нежилых помещений. Вообще же, в рамках заключенного с БТА договора были приобретены права требования и имущество на сумму 2,6 триллиона тенге, в реальности же были переданы права требования и имущество на сумму 5,5 триллионов тенге, то есть мы приобрели их с большим дисконтом. Приобретенные права требования можно разделить на требования к корпоративному бизнесу и МСБ. Имущество представлено также в виде земельных участков, жилого фонда, бизнес-центров, нежилых помещений и дочерних организаций, таких как АО «ЕМС», занимающейся управлением коммерческой недвижимостью, ТОО «KazkomRealty» и финансовой компанией «Аль Сакр».
Если говорить о земельных участках и активах, которые приобрел фонд, они очень привлекательны. Земли находятся преимущественно в городах Астана и Алматы и полностью сконцентрированы в ТОО «Kazkom Realty».
– Как формировался перечень активов, которые передавали на протяжении полугода? Их можно было купить дешевле, чем в 10 раз ниже оценочной стоимости? И были ли в числе приобретаемых зарубежные активы?
– Я уже выше указал, что приобретение произведено с дисконтом около 50 процентов. Большая часть активов БТА была передана в ФПК. Перечень был сформирован на основании юридического заключения, проводилась юридическая оценка, зарубежных активов в числе приобретенных нет. Было только залоговое имущество корпоративного бизнеса в России, Узбекистане и Кыргызстане.
