Рынок вновь полон негативных новостей: данные по китайской экономике за июль оказались ниже прогнозов, в США снижены рейтинги 10 малых и средних банков; мировой рекорд добычи нефти грозит избытком предложения, что может привести к обвалу цен. Об этих и других темах читайте в обзоре мировых СМИ за 8 августа.
Тревожные данные по Китаю расстраивают мировые фондовые рынки
Китай замедляет рост и это нервирует инвесторов, пишет Market Watch. Во вторник рынок получил данные по экспорту и импорту Китая.
Экспорт в июле продолжил снижаться (третий месяц подряд) на фоне снижения глобального спроса. Импорт тоже резко просел, поскольку внутренний спрос падает так же, как спрос в мировых масштабах.
Экспорт КНР в долларовом эквиваленте в июле снизился, сообщает Bloomberg со ссылкой на данные китайской таможни, на 14,5% в годовом выражении (это максимальное снижение после февраля 2020 года), а импорт сократился на 12,4%. Положительное сальдо торгового баланса составило $80,6 млрд.
Результаты по экспорту и импорту оказались хуже прогнозов экономистов, опрошенных Bloomberg – 13,2% и 5,6% соответственно. Главный экономист Pinpoint Asset Management Чзан Чживэй считает, что более сильное проседание импорта по сравнению с прогнозом специалистов свидетельствует о слабом внутреннем спросе.
Инвесторы начали реагировать на данные вторника, сбрасывая активы, связанные с Китаем. Гонконгский индекс Hang Seng закрылся с понижением на 353,75 пункта, или 1,8%.
Moody’s спровоцировало массовые распродажи на рынке
Агентство Moody’s понизило во вторник рейтинги 10 малых и средних банков США на одну ступень и пересматривает рейтинг еще шести банковских гигантов, включая Bank of New York Mellon, US Bancorp, State Street и Truist Financial. Своими действиями агентство спровоцировало распродажу на Уолл-Стрит, пишет Reuters.
Бумаги крупных банков Goldman Sachs и Bank of America упали на 2,05% и 1,91% соответственно, акции Bank of New York Mellon потеряли 1,32%. Индекс волатильности рынка CBOE, индикатор опасений Уолл-стрит, достиг двухмесячного максимума на отметке 17,71.
В 2023 году кредиторы потеряли 4% по сравнению с ростом эталонного индекса S&P 500 на 16,4%. Напомним, рухнули Silicon Valley Bank и Signature Bank, ряд других средних банков также испытывали трудности.
Задолженность американцев по кредитным картам превысила $1 трлн
ФРС Нью-Йорка опубликовал во вторник отчет, в котором указал, что объем задолженности американцев по кредитным картам превысил $1 трлн. За трехмесячный период с апреля по июнь общий долг по кредитным картам увеличился на $45 млрд ($1,03 трлн), или на 4,6%, по сравнению с предыдущим кварталом. Это самый высокий уровень задолженности за всю историю наблюдения (данные ФРС собирает с 2003 года), пишет FOX Business.
Беспокойство аналитиков вызывает не только тот факт, что американцы продолжают потреблять в кредит, но и то, что это происходит по исторически высоким ставкам. Средняя годовая APR на прошлой неделе достигла нового рекорда в 20,33%, согласно базе данных Bankrate. Предыдущий рекорд составлял 19% в июле 1991 года.
«Один триллион долларов долга по кредитным картам ошеломляет, — сказал Мэтт Шульц, главный кредитный аналитик LendingTree. — К сожалению, далее он будет только расти».
Тем не менее пока нет роста просрочки, сообщает регулятор. Показатели остаются на уровне до начала пандемии коронавируса.
Добыча нефти в США бьет рекорды
США наращивает добычу, чтобы компенсировать сокращение поставок со стороны ОПЕК+, пишет Bloomberg. Она достигнет 12,8 млн баррелей в сутки к концу 2023 года. Согласно ежемесячному отчету Управления энергетической информации США, опубликованному во вторник, в 2022 году добыча в США в среднем составляла 11,9 млн баррелей в день.
По данным EIA, в 2024 году добыча нефти в США вырастет до 13,1 млн баррелей в сутки, а в целом мировой показатель подскочит до 103 млн баррелей (+1,7 млн баррелей). Более 70% этого роста придется на страны, не входящие в ОПЕК+ во главе с США, Бразилией, Канадой, Гайаной и Норвегией.
Однако рекордная добыча нефти грозит избытком предложения, что может привести к обвалу цен. Кроме того, скорректирован прогноз по спросу. Так, потребление нефтепродуктов в США в этом году будет ниже, чем ожидалось ранее, говорится в сообщении EIA. Потребление авиакеросина упадет на 4%, также ожидается сокращение потребления бензина и дизельного топлива.
Итальянские рынки против нового налога на прибыль
Итальянский рынок акций упал после введения нового налога на прибыль банков, который привел к снижению рыночной стоимости банков страны на 9,5 млрд евро ($10,4 млрд), пишет Bloomberg. Итальянский индекс FTSE MIB упал на 2,2%, акции UniCredit SpA — на 6,7%, а Intesa Sanpaolo SpA — на 8%.
Аналитики посчитали, что налог эквивалентен примерно 19% чистой прибыли банков в 2023 году, примерно 3% от их материальной балансовой стоимости в 2023 году и около 0,5% по активам, взвешенным с учетом риска в 2023 году. Ожидается, что чистая прибыль итальянских банков в 2023 году сократится примерно на 10%.
Пессимизм вчера охватил инвесторов в отношении и других европейских банков: акции немецких Deutsche bank и Commerzbank потеряли более 3%, французские BNP Paribas и Credit Agricole, а также испанские Santander и BBVA упали на 2-2,5%.
Коротко
Акции производителей лекарств во всем мире выросли после того, как датская компания Novo Nordisk заявила, что ее препарат от ожирения Wegovy снижает риск сердечных заболеваний.
Бэнким Чадха из Deutsche Bank видит потенциал роста S&P на 10%. Это произойдет, если удастся избежать рецессии, пишет Bloomberg.
Президент ФРБ Филадельфии Патрик Харкер предполагает, что повышение процентных ставок подошло к концу.
Министерство энергетики США повысило прогноз цены на нефть марки Brent на 2023 год с $79,34 до $82,62 за баррель.
