HSBC анонсировал buyback на еще $3 млрд, несмотря на прибыль ниже прогнозов

Крупнейший в Европе британский банк HSBC продолжает выкупать акции у миноритариев на фоне роста прибыли из-за высоких процентных ставок. При этом прибыль за III квартал не оправдала ожиданий рынка, а расходы на резервы по кредитным убыткам в Китае насторожили инвесторов.

Детали

О новом раунде выкупа акций на $3 млрд акций HSBC объявил в ходе раскрытия квартальной отчетности в понедельник. Банк начнет buyback «в ближайшее время» и завершит до запланированной на февраль 2024 года публикации годового отчета. В  этом году HSBC выкупит акции в общей сложности на $7 млрд, напомнил глава кредитной организации Ноэль Куинн.

Объявление о выкупе акций не принесло существенного облегчения инвесторам, обеспокоенных ростом затрат. Из-за индексации зарплат, расходов на технологии и потенциального увеличения бонусов банкиров HSBC ожидает, что его расходы без учета покупки подразделения Silicon Valley Bank вырастут на 5% в этом году, а не на 3%, как банк прогнозировал раньше, говорится в совместной публикации Euronews и Reuters.

Кроме того, отчетность HSBC показала, что кризис недвижимости в Китае не обошел банк стороной. Согласно отчету, HSBC в прошлом квартале пришлось потратить $500 млн на резервы для покрытия потенциальных убытков по кредитам на коммерческую недвижимость в Китае. Куинн сказал, что худшее для сектора, возможно, позади, но также признал «возможность дальнейшего ухудшения условий кредитования в течение последних трех месяцев года, учитывая продолжающуюся неопределенность в отношении поддержки ликвидности».

Прибыль крупнейшего банка Европы до уплаты налогов в третьем квартале выросла более чем вдвое в годовом выражении и составила $7,7 млрд. Выручка выросла на 40% до $16,2 млрд, на фоне роста процентного дохода. Результаты, однако, не оправдали прогнозов рынка в $8,1 млрд доналоговой прибыли и $16,3 млрд выручки. Акции HSBC в понедельник подскочили в первые минуты торгов на Лондонской фондовой бирже, но затем пошли вниз и сейчас торгуются на 2,16% ниже цены на открытии торгов.

Контекст

В этом году кризис недвижимости в Китае снова превратился в чувствительную тему для инвесторов, поскольку застройщики продолжают терять деньги и бороться с затяжным спадом продаж. HSBC ожидает, что поддержка Пекина приведет к постепенному росту продаж жилья, но по-прежнему видит риски, связанные с «постоянным стрессом на рынке коммерческой недвижимости материкового Китая», отмечает CNN.

От кризиса недвижимости в Китае заметно пострадал другой лондонский банк — Standard Chartered, который на прошлой неделе сообщило о расходах на резервы под обесценение кредитов на сумму $186 млн, связанных с коммерческой недвижимостью в Китае. У HSBC дела обстоят лучше, и его последние квартальные результаты в целом демонстрируют силу, цитирует CNN заметку аналитиков Jefferies.