В 2024 году откроется окно для IPO финтех-компаний, говорится в докладе фонда венчурного капитала F-Prime Capital, посвященного состоянию этой отрасли. У нее большой потенциал: на финтех-компании в 2023 году в сумме пришлось меньше 10% от общей выручки финансовых сервисов в США, утверждает фонд. При этом больше половины из 49 компаний, входящих в индекс F-Prime, получили в прошлом году свыше $1 млрд выручки.
По мнению F-Prime, в число компаний, которые могут провести IPO в 2024-м, входят Stripe и Klarna. TechCrunch добавил в список еще листинги, которых можно ждать в этом году.
Apex Fintech Solutions
Компания 12 декабря сообщила, что подала конфиденциальную заявку на IPO Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC). Она уже намеревалась стать публичной в 2021 году путем слияния с уже торгующейся компанией (SPAC). Однако сделка, которую оценивали в $4,7 млрд, развалилась. Apex пока не раскрыла число акций, которое планирует продать, и не назвала ценовой коридор.
Stripe
В январе 2023 года руководство самого дорогого финтех-стартапа в мире Stripe поставило цель в течение 12 месяцев принять решение: либо сделать компанию публичной, либо позволить сотрудникам продавать акции на частном рынке, писала The Wall Street Journal. В марте прошлого года компания привлекла более $6,5 млрд в ходе инвестиционного раунда, в котором ее оценили в $50 млрд. В январе 2024 года и особенно в последние две недели акции Stripe пользовались огромным спросом на вторичном рынке, писал 5 февраля Fortune. Crunchbase News в январе включил Stripe в список компаний, IPO которых ожидается в 2024-м. Fortune в этом сомневается: окно для листинга ограничено из-за президентских выборов в США, и вряд ли Stripe будет настолько нуждаться в деньгах, чтобы торопиться с размещением, отметила финансовый корреспондент издания Элли Гарфинкл.
Klarna
IPO шведского финтеха Klarna может пройти «довольно скоро», заявил в январе 2024 года гендиректор компании Себастьян Семиатковски. По его словам, Klarna «склоняется» к листингу в США. В 2021 году компания оценивалась в $45,6 млрд и заняла второе место после Stripe в списке самых дорогих финтех-стартапов мира. После оценка стартапа сократилась в разы: в 2022-м она привлекла инвестиции при оценке в $6,7 млрд. В ноябре 2023 года компания сообщила о начале реструктуризации и создании в Великобритании холдинговой компании. Klarna назвала это «важным шагом в начале пути» к IPO.
Lendbuzz
Стартап разрабатывает технологию выдачи автокредитов людям с маленькой кредитной историей с помощью искусственного интеллекта. Он нанял инвестиционные банки для организации IPO, в ходе которого компания может получить оценку больше $2 млрд, писал в декабре Reuters со ссылкой на источники. По их словам, компания надеется привлечь от $300 млн до $400 млн, а IPO может состояться в первой половине 2024 года, но это зависит от рыночных условий.
Chime
Сооснователь и гендиректор онлайн-банка Chime Крис Бритт в декабре 2023 года говорил, что стартап готов к IPO, но конкретных сроков не называл. Тогда компания хотела «подождать и посмотреть», в каком состоянии будет рынок и экономика в первой половине 2024-го. Некоторые инвесторы считают, что IPO — единственный путь для Chime, поскольку компания уже привлекла больше инвестиций, чем она сейчас стоит, писал Fortune. В 2021 году Chime оценивался в $25 млрд, сейчас стоимость необанка ближе к $6,7 млрд, сообщал Fortune.
Plaid
Стартап разрабатывает платежную платформу и сеть передачи данных для финтеха. В 2021 году купить Plaid планировала Visa, но сделку не одобрили антимонопольные органы США. В том же году стартап привлек инвестиции при оценке в $13,4 млрд, что сделало его одним из самых дорогих финтехов мира. Сейчас услуги Plaid затрагивают каждого третьего обладателя банковского счета в США, отметил Bloomberg.
Plaid в последнее время увеличивает ряды своих топ-менеджеров — это зачастую считается признаком подготовки к IPO, сообщил Bloomberg. Компания впервые назначила финансового директора и затем президента. Первая должность досталась экс-CFO Expedia Эрику Харту, вторую заняла бывший топ-менеджер Cloudflare и Meta Джен Тейлор. После назначения второй представитель Plaid заявил TechCrunch, что IPO является одной из целей стартапа, но детали компания пока раскрыть не может.
Rippling/Gusto/Deel
Эти три стартапа облегчают работу отделов кадров, в особенности — в вопросах финансов и зарплат. Направление IT для HR-отделов быстро и сильно разогрелось, и эти три компании — среди его лидеров, отметил TechCrunch. Rippling в марте 2023 года привлек $500 млн инвестиций. Его гендиректор подтверждал The Information, что IPO является целью компании. Gusto в июне отчитался о выручке в размере больше $500 млн. Доход Deel от повторяющихся регулярных платежей клиентов к ноябрю 2023 года достиг $400 млн, писал The Information.
Brex/Ramp/Navan
Эти три компании предлагают решения для управления расходами. Из них только Navan конфиденциально подал заявку на IPO, нацелившись на оценку в $12 млрд. Правда, это было еще в сентябре 2022 года, и с тех пор компания не стала ближе к размещению. В декабре Navan сократил 5% своего штата. В свою очередь Brex провел два раунда сокращений за последние 18 месяцев и старается урезать свои расходы, отметил TechCrunch. Ramp в августе 2023 года привлек $300 млн при оценке $5,8 млрд — на 28% ниже предыдущей. Гендиректор Ramp Эрик Глиман говорил TechCrunch, что компания со временем придет к IPO, но не обозначил конкретные сроки.
