Ежедневный обзор и прогноз событий на фондовом рынке США от стратега Freedom Broker Михаила Степаняна.
Рынок накануне
Сессия 22 июля на американских фондовых площадках завершилась на положительной территории, что остановило коррекцию второй половины прошлой недели. Акции технологических компаний продемонстрировали активный восстановительный рост, чем оказали существенную поддержку основным индексам.
Индекс экономической активности от ФРБ Чикаго за июнь снизился по отношению к майской отметке, но оказался выше консенсус-прогноза и остался в зоне роста. Эта статистика свидетельствует об устойчивости экономики США и снижает опасения инвесторов относительно возможной рецессии.
Влияние на настроения биржевых игроков продолжают оказывать новости внутренней политики. Вышедший из президентской гонки Джозеф Байден и другие влиятельные представители Демпартии поддержали в качестве нового кандидата на пост главы Белого дома вице-президента Камалу Харрис. Однако вероятность победы на выборах республиканца Дональда Трампа по-прежнему существенно преобладает.
Новости компаний
— Акции NVIDIA (NVDA: +4,76%) позитивно отреагировали на сообщения о выпуске версии чипов Blackwell AI, соответствующей экспортным ограничениям США для Китая. Кроме того, компания рассматривает возможность повышения цен на свою продукцию.
— SAP SE (SAP: +5,95%) отчиталась за второй квартал лучше, чем ожидали на Уолл-стрит, поскольку развитие ее облачного бизнеса активизировалось благодаря усилению спроса предприятий на ИИ-решения компании.
— Акции Reddit (RDDT: +5,3%) поддержало объявление о заключении сделки с НФЛ и НБА на предоставление соцсети видео- и другого контента.
— Котировки CrowdStrike (CRWD: −13,5%) продолжили падение на новостях об отказе крупных партнеров от ее услуг после глобального сбоя в работе ПО компании. При этом сохраняющиеся клиенты могут запросить существенные скидки при продлении подписок, что также негативно скажется на будущих доходах CrowdStrike.
— Прибыль на акцию Verizon (VZ: −6,1%) за второй квартал совпала с ожиданиями, а выручка оказалась немного ниже прогноза. Общий доход от услуг беспроводной связи вырос на 3,5% г/г. Инвесторы были разочарованы отказом менеджмента от улучшения гайденса.
Мы ожидаем
В центре внимания инвесторов сегодня будут публикации отчетности крупных компаний. В течение торговой сессии состоятся релизы квартальных результатов Coca-Cola (KO), Danaher (DHR), General Electric (GE), United Parcel Service. На постмаркете отчеты представят Alphabet (GOOG), Tesla (TSLA), Visa (V) и Texas Instruments (TXN).
В этот вторник выйдет статистика продаж на вторичном рынке жилья за июнь (консенсус: −3% м/м, 3,99 млн). Показатель по-прежнему находится вблизи минимальных значений за всю историю наблюдений. Активность покупателей остается очень низкой из-за заградительных ипотечных ставок и высоких цен на недвижимость.
Также сегодня состоится аукцион по размещению двухлетних казначейских нот. Ввиду усиления уверенности участников рынка в том, что ФРС перейдет к снижению ставок в сентябре, предполагается, что торги могут пройти по доходности ниже предыдущего уровня 4,706%. Дополнительным фактором поддержки выступает высокий спрос на эти бумаги со стороны денежного рынка, крупных корпоративных игроков и иностранных инвесторов.
Предполагаем, что волатильность в ходе предстоящей сессии будет повышенной в связи с большим количеством важных квартальных отчетов. Складывается нейтральный баланс рисков, фьючерсы на основные индексы демонстрируют слабовыраженную динамику. Ориентируемся на колебания S&P 500 в диапазоне 5520–5600 пунктов (от −0,8% до +0,65% относительно уровня закрытия предыдущей сессии).
В поле зрения
— Стартап в области кибербезопасности Wiz отклонил предложение Alphabet (GOOG) о покупке за $23 млрд и рассматривает возможность выхода на IPO.
— Руководители Apple (AAPL) и Micron (MU) встретились в Пекине с высокопоставленными китайскими чиновниками для обсуждения планов США по ужесточению технологических ограничений против КНР.
— Итальянская энергетическая компания Eni SpA (Е) подписала временное эксклюзивное соглашение с KKR & Co. о продаже 20–25% акций Enilive, которая была оценена в диапазоне от 11,5 млрд до 12,5 млрд евро. Учитывая интерес инвесторов, Eni также заявила, что может продать дополнительно до 10% акций Enilive. Потенциальная сделка является частью реорганизации компании, которая поможет профинансировать переход на газ и возобновляемые источники энергии.
— Toyota Motor (TM) анонсировала выкуп собственных акций у Mitsubishi UFJ Financial Group и Sumitomo Mitsui Financial Group в рамках плана buy back на сумму 1 трлн иен.
