Wedbush повысил рейтинг Zoom в надежде на его успех в корпоративном сегменте

Wedbush повысил рейтинг акций сервиса видеоконференций Zoom Video Communications до Outperform, что означает ожидание роста в темпе, опережающем средний по рынку. Аналитики заявили о растущей уверенности в корпоративном бизнесе компании, включая развитие сервисов для работы контакт-центров. Они также позитивно оценили запуск платформы Zoom One, которая объединила ключевые сервисы Zoom. Это поможет компании увеличить продажи, полагает Wedbush.

Детали

Аналитики Wedbush повысили рейтинг акций Zoom Video Communications с нейтрального до Outperform («выше рынка»), а целевую цену — с $80 до $85, передает Investing.com. Новый таргет оказался на 21% больше последней цены закрытия.

«Мы повышаем наш рейтинг, поскольку компания ожидает повторного ускорения роста в корпоративном сегменте, в то время как уровень оттока клиентов стабилизируется», — пояснили свое решение аналитики.

Акции Zoom на торгах в четверг выросли на 1,85% — до $70,2. В сравнении с началом 2024 года бумаги стоят на 2,4% дешевле. Бумаги компании подорожали примерно на $10 после 22 августа, когда она спрогнозировала выручку в третьем квартале выше ожиданий аналитиков. Однако с тех пор цена колеблется примерно на уровне $70, то опускаясь, то поднимаясь на пару процентов.

Что воодушевило Wedbush

Ключевые продукты Zoom теперь объединены в рамках коммуникационной платформы Zoom One, которая включает в себя инструменты для совещаний, телефонных звонков, общения в чате и других целей, отметил Wedbush в изложении Investing.com. Широкий портфель продуктов открывает возможности для дополнительных и перекрестных продаж (предложение более дорогих или сопутствующих сервисов), поскольку клиенты все чаще подписываются на несколько продуктов, считают аналитики. По их подсчетам, 13% корпоративных клиентов сейчас используют три или более продукта Zoom, что обеспечивает 66% общей годовой повторяющейся выручки (ARR) компании.

Wedbush также считает перспективным развитие Zoom в сегменте контакт-центров. Хотя оно идет медленнее, чем было в случае с телефонным сервисом Zoom Phone, аналитики прогнозируют этому направлению выручку в $400 млн в течение четырех лет. Несмотря на растущую конкуренцию со стороны Microsoft Teams, Google Workspace и других разработчиков аналогичных сервисов, Wedbush считает, что у Zoom есть возможности занять свою долю на этом рынке объемом $235 млрд к 2028 году.

Что делать с акциями

По данным MarketWatch, из 35 аналитиков, отслеживающих бумаги Zoom, 12 рекомендуют их покупать (рейтинги Buy и Overweight), 21 — держать (Hold), и двое экспертов советуют продавать (Sell). Консенсусная цена Уолл-стрит составляет $75,79 за акцию, что подразумевает рост на 8% от текущего уровня.