Агентство по регулированию и развитию финансового рынка (АРРФР) зафиксировало расхождение в оценке необходимых провизий между казахстанскими банками и надзорным органом на 377,4 млрд тенге. Об этом говорится в отчете по итогам регулярной оценки качества активов (AQR) за 2025 год. В периметр исследования вошли 11 банков, на долю которых приходится 86% активов и 87% ссудного портфеля банковского сектора.
Банки откладывают провизии для покрытия возможных убытков по выданным кредитам и другим рисковым активам. По сравнению с предыдущим годом данный показатель снизился на 37,7 млрд тенге. Отношение корректировок провизий к общему объему задолженности (EAD) составило 1,15%, уменьшившись за год на 0,35 п.п.
Глава АРРФР Мадина Абылкасымова в предисловии к отчету дала понять, что AQR — это не разовая акция, а новая реальность.
«Системные недостатки в управлении кредитным риском неизбежно трансформируются в надзорные меры и капитальные требования», — предупредила Абылкасымова.
Качество ссудного портфеля
Оценка распределения займов по стадиям обесценения (согласно МСФО 9) показала следующие результаты. Доля обесцененных кредитов по оценке AQR составила 8,7%, тогда как банки оценивали этот показатель на уровне 7,5%. Доля займов со значительным увеличением кредитного риска выросла с 3,3% до 3,5%.
Основной объем дополнительных провизий пришелся на портфели беззалоговых потребительских займов и автокредитования. Это обусловлено применением регулятором данных о квартальных переходах займов по стадиям обесценения для более точной оценки вероятности дефолта (PD).
Достаточность капитала
Несмотря на необходимость доформирования резервов, банковский сектор сохраняет устойчивость. Коэффициент достаточности основного капитала (k1) по итогам AQR составил 17,7%. Снижение коэффициента по сравнению с расчетами самих банков составило 0,8 процентного пункта.
Текущий уровень капитала участников AQR существенно превышает минимальные регуляторные требования.
Результаты индивидуальной оценки
В рамках AQR была проведена детальная проверка крупных заемщиков. На индивидуальной основе проанализировано 1 299 заемщиков и 580 гарантов (общая задолженность — 9,9 трлн тенге). По итогам анализа 40 заемщиков были реклассифицированы во вторую стадию обесценения, несколько заемщиков переведены в третью стадию (дефолт).
По итогам AQR за 2024 год «Курсив» писал, что в Казахстане растет объем неработающих кредитов.
По состоянию на 1 января 2026 года банковский сектор Казахстана представлен 21 банком второго уровня. Совокупные активы системы достигли исторического максимума в 70,8 трлн тенге, драйвером роста которого выступило расширение ссудного портфеля до 43,5 трлн тенге. Рынок характеризуется высокой концентрацией: более 60% всех активов и кредитного портфеля консолидировано в балансах пяти крупнейших финансовых институтов (Halyk, Kaspi, БЦК, Отбасы, Forte).
Фондирование сектора обеспечивается преимущественно клиентскими средствами: объем вкладов физических лиц составляет 28,2 трлн тенге, корпоративных депозитов — 20,5 трлн тенге. Финансовая устойчивость системы находится на высоком уровне: собственный капитал БВУ вырос до 10,6 трлн тенге. По итогам 2025 года банки зафиксировали рекордный чистый доход в размере 2,72 трлн тенге, подтвердив высокую эффективность операционных моделей в условиях цифровизации.
