Некоторые казахстанские банки подтвердили, что рассматривают возможность участия в системе жилстройсбежений, по которой сейчас работает Отбасы банк. Такая возможность у них появилась после принятия нового закона о банках и банковской деятельности в 2026 году, передает LS.
Так, в Halyk Bank изданию сообщили, что рассматривают возможность внедрения подобного вида сбережений. В настоящее время фининститут анализирует регуляторные требования, связанные с открытием вкладов ЖСС и предоставлением займов в рамках данной системы. Сроки начала работы по системе жилстройсбережений планируется определить по итогам анализа и выстраивания внутренних процедур.
Во Freedom Bank также рассматривают возможное участие в системе жилстройсбережений, однако конкретные параметры будут зависеть от регуляторных требований и рыночных условий, а также единых правил для клиентов.
Forte Bank и RBK изучают возможные форматы участия в системе ЖСС. В частности, в Forte Bank отметили, что запуск соответствующих продуктов находится на стадии проработки.
В свою очередь Евразийский банк и Altyn Bank пока не планируют запускать продукты по системе жилстройсбережений.
При этом аналитик Ассоциации финансистов Казахстана (АФК) Рамазан Досов в беседе с LS заявил, что казахстанские банки не смогут составить конкуренцию Отбасы банку в системе жилстройсбережений (ЖСС) без выплаты премий со стороны государства.
По его мнению, возможности банков второго уровня конкурировать с Отбасы ограничены, поскольку экономические условия по ЖСС остаются неравными. Вместе с тем, полагает он, участие в системе ЖСС потенциально интересно для банков с точки зрения диверсификации фондирования, расширения продуктовой линейки и привлечения новых клиентов.
Он напомнил, что Отбасы сохраняет ключевое преимущество за счет госпремии, которая выплачивается на счета вкладчиков госбанка, повышая привлекательность накоплений и снижая стоимость фондирования.
Без аналогичного механизма банки могут конкурировать в основном за счет неценовых условий продукта, например, сервиса и прочего, чего однако недостаточно для формирования широкого спроса на их продукты жилстройсбережений, полагает Досов.
«Основная проблема заключается в отсутствии госпремии для вкладчиков в БВУ, поскольку именно этот элемент формировал ключевую мотивацию для жилстройнакоплений и обеспечивал устойчивый приток дешевых долгосрочных ресурсов в Отбасы. Без аналогичного стимула банки вынуждены конкурировать за средства населения на рыночных условиях. Это делает такой продукт дороже и экономически нецелесообразным для заемщика», – сказал он.
По его мнению, рыночная конкуренция возможна при единых правилах для всех участников системы. И, прежде всего, если госпремия будет следовать за вкладчиком, независимо от банка.
«Тогда конкуренция сместится в плоскость ставок, условий накопления и качества продукта, что повысит выбор для населения и снизит концентрацию рынка», – считает Досов.
Поэтому в текущих неравных условиях доступ банков к системе ЖСС сам по себе существенно не изменит статус-кво на ипотечном рынке.
«Для заемщика отсутствует экономический смысл оформлять жилищные ипотечные займы в БВУ, если в Отбасы он получит возможность получения госпремии, повышающей доходность накоплений и фактически удешевляющей будущий заем. Поэтому без выравнивания условий для всех игроков по ЖСС расширение числа участников системы не приведет к значимому снижению ставок. Соответственно, влияние на рынок будет ограниченным», – полагает аналитик АФК.
Жилищные депозиты
С марта 2026 года частные банки в Казахстане получат право принимать вклады по системе жилищно-строительных сбережений (ЖСС). Соответствующие поправки внесены в закон «О жилищных строительных сбережениях в Республике Казахстан».
До принятия этих поправок открыть такой депозит можно было только в Отбасы банке. Они отличаются от обычных. Во-первых, средства на таких вкладах можно потратить только на улучшение жилищных условий. Во-вторых, обычно вознаграждения по таким вкладам намного ниже рыночных (2-3% годовых), однако это позволяет клиенту позже получить ипотеку под низкий процент.
При этом в законе сразу прописано важное ограничение. Порядок начисления государственной премии по вкладам ЖСС, который сейчас действует для Отбасы банка, на другие банки распространяться не будет.
Напомним, сейчас Отбасы банк ежегодно начисляет госпремию по депозитам клиентов – до 20% от суммы целевого депозита, но не более 200 МРП. В 2026 году это 865 тыс. тенге.
Ранее глава Агентства по регулированию и развитию финансового рынка Мадина Абылкасымова отмечала, что распространить госпремии на все банки невозможно из-за ограниченности бюджетных средств.
Председатель правления Отбасы банка Ляззат Ибрагимова сообщила в конце 2025 года, что при выходе банка на IPO он продолжит выплачивать госпремии вкладчикам, а также начнет выплачивать дивиденды своим акционерам.
В декабре 2025 года депозиты физических лиц на счетах в казахстанских банках выросли на 2,1 трлн тенге, или 8,16%. При этом одним из лидеров по темпам роста депозитов среди крупных банков оказался Отбасы банк, прибавивший 12% (332,5 млрд тенге) и также занявший третье место по росту вкладов физлиц в абсолютных значениях.
