Бывший аналитик Казахстанской фондовой биржи Аман Алимбаев, активно ведущий Telegram-канал об инвестициях, подчеркнул, что доля дохода, которую человек откладывает каждый месяц, не должна быть жестко фиксированной.
«Совет откладывать 10% дохода часто используют как универсальный стандарт финансовой дисциплины. Он легко запоминается и создает ощущение контроля. Однако на практике правильные финансовые решения дают более устойчивый результат, когда они учитывают реальные жизненные условия человека. Согласно гипотезе жизненного цикла, наши доходы и расходы движутся по разным траекториям», – написал он.
Алимбаев отметил, что у молодого человека доход обычно невысокий, а расходов много: образование, семья, жилье, переезды, медицинские траты. По его словам, в этот период каждые сэкономленные 10 000 тенге даются с трудом и буквально отрываются от качества жизни.
В связи с этим он дал совет: в это время инвестиции в себя (образование, нетворкинг) часто дают более высокий ROI (коэффициент рентабельности инвестиций, показывающий процентное соотношение полученной прибыли или убытка к сумме вложенных средств), чем покупка акций на те же деньги.
С течением времени доходы человека растут до определенного возраста по мере развития карьеры и накопления профессионального опыта – доход начинает обгонять базовые потребности. В период зрелости разрыв между заработком и привычным потреблением становится максимальным. Именно здесь формируется основной капитал, считает он.
«Суть в том, что у денег есть предельная полезность – каждая следующая сумма приносит меньше пользы, чем предыдущая. Пример: первые 500 000 тенге закрывают базовые потребности. Следующие 500 000 тенге повышают комфорт», – написал Алимбаев.
Следующие 500 000 тенге ежемесячного дохода, по его словам, дают небольшой дополнительный эффект, выражающийся в том, что у человека появляются излишки, которые, однако, почти не меняют его уровень счастья в моменте.
«Если при доходе в 500 000 тенге, откладывая 10%, вы буквально выкраиваете деньги из базовых потребностей, то при доходе в 1,5 млн тенге вы уже можете откладывать больше, чем те же 10%. При повышении дохода ваша нагрузка на бюджет падает, а значит, рациональная доля сбережений должна расти (например, до 20-30%)», – отметил эксперт.
Когда ежемесячный доход остается на невысоком уровне – каждая денежная единица заметно влияет на повседневную жизнь, тогда как при более высоком доходе часть средств можно направлять в накопления и на будущее планирование без ощутимого изменения привычного уровня комфорта, что делает рост доли сбережений по мере роста дохода экономически обоснованным.
В связи с этим Алимбаев считает, что по мере роста дохода увеличивается рациональная доля сбережений. По его словам, смысл не в том, чтобы ограничивать себя сейчас, а в том, чтобы сгладить потребление на протяжении всей жизни.
Эксперт отмечает, что фиксированная цель по проценту сбережений (допустим, 10%) создает ощущение простоты, но гибкая система формирует финансовую устойчивость, поскольку позволяет подстраивать финансовые решения под текущий этап жизни.
Поэтому он предлагает выбрать процент сбережений, который комфортен для вас на данном жизненном этапе, а также поставить напоминание о переводе этой суммы в накопления и инвестиции. После этого можно повышать сумму, направляемую на инвестиции, по мере роста дохода.
«Такой подход поддерживает регулярность и сохраняет баланс в бюджете и в жизни. Он же напоминает: если вам от 35 до 55 и все нормально с доходом, то откладывать желательно даже больше, чем 10%, поскольку вы, скорее всего, сейчас на пике заработка, и это время нельзя упустить», – отметил Алимбаев.
Некоторые рекомендуют откладывать 10% и более от ежемесячного дохода, накапливая их на банковском депозите или покупая акции, – по принципу «заплати себе». Традиционно считается, что наемный работник должен иметь на всякий случай сбережения, которые могут покрыть его ежемесячные расходы в течении шести месяцев.
Казахстанцы в настоящее время могут открыть срочный депозит в банках под около 20% годовых либо попробовать приобрести акции. Последний вариант является более рискованным – акции могут как расти, так и падать в цене или же долгое время находиться в так называемом «боковике» (примерно на одном ценовом уровне).
В январе торгуемые на казахстанских биржах KASE и AIX акции «Казатомпрома» подорожали на 49,5%. Крупнейшая уранодобывающая компания стала абсолютным лидером среди казахстанских компаний как по росту цены за акцию, так и по объему торгов, отмечал в своем Telegram-канале экономист Арман Батаев.
Курс доллара США может опуститься в начале февраля ниже 500 тенге за доллар на фоне очередных налоговых выплат в Казахстане, сообщали в своем обзоре в январе аналитики Freedom Broker. В течение торгов 4 февраля на Казахстанской фондовой бирже (KASE) курс тенге укреплялся до 498,39 за доллар.
На тот момент брокер рекомендовал инвесторам на среднесрочный период покупать акции Air Astana, Halyk Bank, KEGOC, Kaspi.kz, «КазТрансОйла» и Solidcore Resources, держать акции Банка ЦентрКредит, «КазМунайГаза», «Казатомпрома» и «Казахтелекома», продавать – Kcell.
