Акции крупных европейских автопроизводителей Stellantis, BMW, Volkswagen и Mercedes-Benz подешевели на торгах во вторник, 21 января. Reuters включил их в список компаний, которые могут в первую очередь пострадать от торговых пошлин на импорт в США из Мексики и Канады. Президент США Дональд Трамп, вопреки ожиданиям участников рынка, не стал сразу после инаугурации ужесточать торговую политику, однако не исключил, что может с 1 февраля обложить 25-процентной ставкой все товары, поступающие из этих стран.
Детали
Акции автоконцерна Stellantis, который владеет брендами Chrysler, Dodge, Fiat, Peugeot и Citroen, на торгах в Милане во вторник, 21 января, подешевели на 1,4%. Котировки BMW в Германии упали на 1,7%, Volkswagen — на 0,7%, Mercedes-Benz — на 1,2%. Стоимость бумаг Mazda в Японии опустилась на 2%, Honda Motor – на 0,3%.
Акции двух испанских банков – Santander и BBVA, которые входят в число крупнейших кредиторов Мексики, упали на 2% и 1%, соответственно, на торгах в Мадриде.
Общеевропейский индекс Stoxx 600 открылся практически без изменений, французский CAC 40 и британский FTSE 100 также стабильны. Немецкий DAX снизился на 0,1%, но затем отыграл падение, итальянский FTSE MIB в минусе на 0,4%.
Какие компании могут затронуть пошлины
Автомобилестроение
— Stellantis управляет двумя заводами в Мексике и производит на них пикапы и фургоны Ram и Jeep Compass, напоминает Reuters. В Канаде у компании два предприятия: в Виндзоре, где выпускаются модели Chrysler, и в Брамптоне – этот завод сейчас модернизируется и начнет производство новых моделей Jeep в 2025 году.
— Audi, которая входит в концерн Volkswagen, производит в Мексике модель Q5, напоминает агентство. В первой половине 2024 года компания экспортировала в США около 40 тыс. машин, по данным мексиканской Ассоциации автопроизводителей.
— BMW производит в Мексике модели 3 Series, 2 Series Coupe и M2. Почти вся продукция экспортируется в США и на другие мировые рынки.
— Завод Volkswagen является крупнейшим автозаводом в Мексике и одним из крупнейших в группе VW. В 2023 году там было произведено почти 350 тыс. автомобилей, включая модели Jetta, Tiguan и Taos, предназначенные для экспорта в США.
— Honda Motor отправляет 80% своей продукции, произведенной в Мексике, на рынок США. Главный операционный директор компании Синджи Аояма говорил, что она будет вынуждена пересмотреть производственные планы в случае введения пошлин.
— Китайская JAC Motors с 2017 года совместно с Giant Motors занимается сборкой автомобилей бренда JAC в Мексике.
— Южнокорейская Kia владеет заводом в Мексике, где выпускает свои автомобили, а также небольшое число внедорожников Tucson для своего партнера Hyundai Motor.
— Mazda в 2024 году произвела в Мексике около 209 тыс. машин, из которых около 60% было поставлено в США.
— У Nissan Motor в Мексике два завода, где выпускаются модели Sentra, Versa и Kicks для американского рынка. За первые девять месяцев 2024 года компания произвела там почти 505 тыс. автомобилей.
— Toyota Motor выпускает пикапы Tacoma на двух фабриках в Мексике.
— Китайский производитель электромобилей BYD искал площадку для строительства завода в Мексике, но уверял, что этот конвейер будет обслуживать только внутренний рынок, пишет Reuters.
Поставщики автозапчастей
— Шведская Autoliv, крупнейший в мире производитель подушек и ремней безопасности, заявила, что на ее заводе в Мексике работают около 15 тыс. сотрудников, но отказалась называть объем экспорта в США, указывает агентство.
— Производитель шин Michelin владеет двумя заводами в Мексике и тремя в Канаде.
— Китайский производитель автокресел Yanfeng Automotive Interiors уже много лет делает в Мексике продукцию для таких брендов, как General Motors и Toyota.
— Среди других производителей автозапчастей, которые поставляют товары с конвейеров в Мексике на американский рынок, – итальянская Pirelli, премиальный производитель тормозов Brembo, а также Eurogroup Laminations, которая специализируется на компонентах электродвигателей и генераторов, среди ее клиентов — Tesla.
Электроника
— Тайваньская компания Foxconn — крупнейший в мире контрактный производитель электроники — совместно с Nvidia строит в Мексике завод по производству серверов, оснащенных новыми чипами Blackwell.
— Китайский производитель компьютеров Lenovo на заводе в Мексике выпускает серверы и другие компоненты. Компания говорила, что вся ее продукция для дата-центров, которая предназначена для североамериканского рынка, производится именно там, пишет Reuters.
— Южнокорейские LG Electronics и Samsung Electronics также собирают технику на своих предприятиях в Мексике и поставляют в США.
Пищевая промышленность и другие товары
— У итальянской группы Campari три производственных площадки в Мексике, главная из которых выпускает текилу под брендом Espolon, а также одно предприятие в Канаде, производящее канадский виски под брендом Forty Creek. По данным Citi, около 27% продаж Campari в США приходится на импорт из Мексики и Канады.
— Procter & Gamble и Unilever входят в число крупных производителей потребительских товаров, которые могут пострадать от пошлин на импорт из Мексики, отмечает Reuters. Согласно данным ImportYeti, эта страна обеспечила около 10% поставок P&G в третьем квартале 2024 года. Около 2% морских поставок Unilever в США также поступают из Мексики. Эти и другие компании сектора, в частности Pepsico и Lay’s, инвестировали сотни миллионов долларов в цепочки поставок в Мексике.
Контекст
Хотя Трамп не стал немедленно вводить ранее обещанные пошлины, он заявил, что рассматривает возможность с 1 февраля обложить импорт из Канады и Мексики тарифами в 25%, ссылаясь на проблемы нелегальной иммиграции и ввоза фентанила в США. Президент подписал меморандум, в котором поручил федеральным ведомствам изучить риски в отношении торговых дефицитов США и рекомендовать соответствующие меры, передает Reuters. Кроме того, новый глава Белого дома не стал спешить с введением универсальных тарифов в размере не менее 10% на ввоз товаров со всего мира. «Пока к этому мы не готовы», — сказал Трамп.
