Платформа e-commerce Ozon получила листинг на Мосбирже

Российская платформа электронной коммерции Ozon Holdings PLC прошла листинг на Мосбирже и выйдет на IPO 23 ноября. Андеррайтерами размещения выступают Morgan Stanley, Goldman Sachs, Citigroup, UBS Investment Bank, Sber CIB, VTB Capital и RenCap.

Как сообщил Интерфакс, Ozon планирует разместить 30 млн американских депозитарных расписок по цене в диапазоне от $22,5 до $27,5 за бумагу. Организаторы IPO получат опцион на приобретение еще до 4,5 млн ADS Ozon (американские депозитарные акции, представляют акции класса В) по цене размещения. Компания может привлечь на рынке от $675 млн до $825 млн без учета опциона андеррайтеров и от $776,25 млн до $948,75 млн – при условии его полной реализации. В параллельном частном размещении компания привлекает $135 млн от текущих акционеров.

После IPO и частного размещения количество акций Ozon в обращении составит 177 млн 130 тыс. 154 обыкновенных акций, или 181 млн 630 тыс. 154 ценных бумаг, при условии реализации опциона андеррайтерами (а free float в этом случае составит 19%). Капитализация при таком количестве акций в обращении, исходя из нижней границы ценового коридора, — около $4,1 млрд (без опциона — $4 млрд), из верхней – $5 млрд ($4,9 млрд). 

В пандемию платформа, по данным за 12 месяцев, закончившихся 30 сентября, обслужила примерно 11,4 млн активных покупателей, которые осуществили в среднем 5 заказов за период. Для сравнения, за тот же период 2019 года количество средних заказов на покупателей составляло 3,8 с активной базой покупателей в 6,6 млн. 

Общая стоимость заказов за 9 месяцев 2020 года составила 121,566 млрд рублей против 50,131 млрд годом ранее и 80,815 млрд рублей за 2019 год. Рост за 9 месяцев 2020 года составил 142% год к году, а по отношению к 2019 году — 50%. 

По данным crunchbase.com, за свою историю компания привлекла $687,1 млн. Основные акционеры компании – АФК «Система» с долей в 45,2% до IPO (37,9% после IPO) и Baring Vostok Private Equity Funds с долей в 45,1% до IPO (37,9% после IPO).

Основным акционером АФК «Система» с долей 59,2% является Владимир Евтушенков. Миноритарные акционеры компании — институциональные российские и иностранные инвесторы. Президентом АФК «Система» стал Андрей Дубовсков, который ранее возглавлял МТС. Отметим, в марте 2019 года АФК «Система» закрыла сделку по приобретению 18,7% акций компании Ozon Holdings Limited у ПАО «МТС» за 7,9 млрд рублей.

Baring Vostok — независимая фирма частных капиталовложений, сосредоточенная на инвестициях в Россию и СНГ. Компания инвестирует в разные отрасли промышленности, включая нефть и газ, потребительские товары, СМИ и технологии, телекоммуникации и финансовые услуги. Суммарный привлеченный капитал фондов Baring Vostok составляет более $3,7 млрд. В Казахстане фонд владеет, по данным на 1 октября, 28,8% Kaspi.kz. Также совместно с Михаилом Ломтадзе фонд владеет объединенной компанией «Колёса»/«Крыша».

Компания Ozon была основана в 1998 году. Платформа электронной коммерции предлагает более 9 млн товаров, таких как электроника, бытовая техника, товары для дома и прочее. По состоянию на 30 сентября у компании примерно 11,4 млн активных покупателей и 18,1 тыс. активных продавцов по всей России. 

У компании есть торговая площадка, запущенная в 2018 году, которая позволяет продавцам предлагать покупателям свои товары. Она составляет 45% GMV (общая стоимость заказов) и за девять месяцев 2020 года — 21% от всей выручки компании. По состоянию на 30 сентября 2020 года 100 активных продавцов предоставляли 85% всего товарного ассортимента на платформе компании.

Также компания закупает и хранит некоторые запасы для прямой продажи покупателям. Ozon начала свой бизнес с модели прямых продаж. После запуска торговой площадки компания сохранила модель прямых продаж для нескольких категорий продуктов с высоким спросом у покупателей. По состоянию на 30 сентября 2020 года прямые продажи составляли 79% всей выручки компании.