Свежая отчетность банков сигнализирует об усилении концентрации на отечественном кредитном рынке. Доля «большой тройки» в составе Халыка, Kaspi и БЦК в совокупном ссуднике сектора за прошедшие пять месяцев выросла с 58 до 59%, а без учета нерыночного государственного Отбасы – с 65 до 66%.
Деньги населения
Как следует из опубликованной на днях статистики Нацбанка, в мае средства розничных клиентов в банковской системе увеличились на 430 млрд тенге (до 20,9 трлн), или на 2,1%. По наблюдениям «Курсива», в текущем году это пока самый высокий месячный прирост. Частично он был обусловлен положительной курсовой переоценкой из-за ослабления тенге к доллару на 1,2%. В июне влияние этого фактора на банковские показатели будет куда более значительным, поскольку в первый месяц лета нацвалюта по отношению к американской просела сразу на 5,4% (с 447,3 до 471,5 тенге за доллар).
В разрезе отдельных БВУ лучшую динамику розничных средств в мае продемонстрировал Халык (+161 млрд тенге за месяц). За ним расположились Kaspi (+93 млрд) и БЦК (+53 млрд). Сообща эти три игрока обеспечили 72% месячного прироста всего сектора. Определенная часть майских номинальных притоков досталась Bank RBK (+33 млрд), Jusan (+29 млрд) и Bereke (+27 млрд). Скромнее прибавляли Forte (+20 млрд), Хоум Кредит (+13 млрд) и Freedom (+12 млрд). Что касается банков с отрицательной динамикой, то таковых в мае оказалось пять, из них только два универсальных: подсанкционный ВТБ (–4 млрд тенге за месяц) и Евразийский (–0,7 млрд). Остальные трое – это специализированный Отбасы (–21 млрд), исламский Al Hilal (–2,3 млрд) и корейский Шинхан (–0,2 млрд).
За период с начала года совокупные остатки на банковских счетах домохозяйств увеличились на 501 млрд тенге, или лишь на 2,5%. В абсолютном выражении существенно прирасти в сегменте розничного фондирования удалось только Халыку (+286 млрд тенге по итогам пяти месяцев). Его ближайшими преследователями (с натяжкой, в силу приличного отставания) можно назвать БЦК (+79 млрд), Bereke (+63 млрд) и Kaspi (+54 млрд). Умеренно прибавляют Хоум Кредит (+32 млрд), Forte (+32 млрд) и Jusan (+26 млрд). В относительном выражении лучшие темпы показывают Bereke (+14,6%), ВТБ (+12,6%) и Хоум Кредит (+10,0%). За тройкой самых быстрорастущих расположился Халык (+5,0%). Его главный конкурент на розничном рынке в лице Kaspi пока притормаживает (+1,1%).
Семь банков (из 21 действующего) пока фиксируют розничные оттоки. Среди универсальных игроков аутсайдерами ренкинга являются Bank RBK (–19 млрд тенге с начала года), Евразийский (–16 млрд) и Нурбанк (–13 млрд). Видимо, для исправления ситуации Bank RBK в июне улучшил клиентское предложение и повысил эффективную ставку (ГЭСВ) по несрочным депозитам физлиц с 14 до 15% (если вклад открывается на один год). У Евразийского и Нурбанка ГЭСВ по аналогичному продукту на сегодня составляет 14,3 и 14,4% соответственно. Для сравнения: крупнейшие игроки на рынке розничных вкладов, каковыми являются Халык и Kaspi, привлекают ликвидность дешевле. У Kaspi эффективная ставка при размещении депозита на год составляет 14%, у Халыка – 13,8%.
Деньги бизнеса
Совокупные средства юрлиц в системе увеличились в мае на 138 млрд тенге (до 15,1 трлн), или на 0,9%. Прирост был обеспечен иностранными компаниями. Вклады юрлиц-резидентов в депозитных организациях в последнем отчетном месяце, наоборот, сократились на 0,7%. По информации регулятора, оттоки произошли «в основном из-за снятия денег крупными вкладчиками для выплаты дивидендов».
Лишь два игрока в мае добились существенного прироста средств от корпоративных клиентов. Этот тандем представлен Халыком (+218 млрд тенге за месяц) и БЦК (+166 млрд). Среди прочих банков с положительной динамикой заслуживают упоминания только Банк Китая (+42 млрд), Сити (+28 млрд), Bereke (+20 млрд) и китайский ТПБ (+17 млрд). Восемь институтов в мае столкнулись с корпоративными оттоками. Глубже всех просели Kaspi (–158 млрд тенге за месяц) и Отбасы (–126 млрд). Также компании забирали деньги из Forte (–34 млрд), Bank RBK (–34 млрд), Jusan (–18 млрд) и Нурбанка (–9 млрд).
По итогам пяти месяцев вклады юрлиц в системе выросли на 407 млрд тенге, или на 2,8%. Лидерство по наращиванию объема корпоративных депозитов сохранилось у Шинхана (+336 млрд тенге с начала года). Второе место в ренкинге делят БЦК и Bereke (+153 млрд), от которых незначительно отстает Forte (+141 млрд). За квартетом лидеров расположились Freedom (+55 млрд) и Алтын (+37 млрд). Скромно, но все-таки подросли Хоум Кредит (+10 млрд) и Евразийский (+9 млрд). В относительном выражении лучшую динамику демонстрирует все тот же Шинхан (+82%). Заметно быстрее рынка прибавляют также Bereke (+27%), Хоум Кредит (+25%) и Freedom (+20%).
У девяти игроков портфель бизнес-вкладов по итогам пяти месяцев просел. Наибольшие оттоки наблюдаются в Kaspi (–163 млрд тенге). Чувствительно снизились суммы, размещенные компаниями в Bank RBK (–73 млрд), Банке Китая (–66 млрд), Отбасы (–56 млрд), Jusan (–47 млрд) и китайском ТПБ (–39 млрд). Что касается темпов снижения, то здесь худшая динамика тоже принадлежит Kaspi (–31% с начала года). Сокращение, выражающееся двузначными числами, демонстрируют также подсанкционный ВТБ (–27%), специализированный Отбасы (–24%), Банк Китая (–22%), ТПБ Китая (–17%) и Bank RBK (–11%).
Динамика активов
Совокупные активы сектора в мае увеличились на 853 млрд тенге (до 53,3 трлн), или на 1,6%. Майский нетто-прирост был на 97% сформирован усилиями двух банков: Халыка (+498 млрд тенге за месяц) и БЦК (+329 млрд). Остальные игроки прибавляли на порядок скромнее: Сити (+78 млрд), Алтын (+57 млрд), Хоум Кредит (+47 млрд), Bereke (+45 млрд), Банк Китая (+43 млрд), Евразийский (+40 млрд). Наоборот, просадку активов в мае допустили восемь организаций. Худшую динамику показал квазигосударственный Отбасы (–128 млрд тенге за месяц), заметное снижение произошло также у Kaspi (–88 млрд), Freedom (–64 млрд) и китайского ТПБ (–48 млрд).
С начала года активы банковской системы выросли на 1,8 трлн тенге, или на 3,5%. Лидерство по наращиванию активов в абсолютном выражении перешло от корейского Шинхана к Халыку (+664 млрд тенге за пять месяцев), на второе место поднялся БЦК (+479 млрд), Шинхан опустился на третью строчку (+356 млрд). Далее идут Forte (+252 млрд) и Сити (+136 млрд). Остальные игроки приросли меньше чем на 100 млрд тенге, ближе всех к этой планке подобрался Bereke (+78 млрд). В относительном выражении, если пренебречь совсем маленькими игроками, лучшие темпы показывает Шинхан (+75%). За ним со значительным отставанием следуют Сити (+13%), БЦК (+9,1%) и Хоум Кредит (+8,4%). Халык с учетом его гигантских размеров тоже растет быстрее рынка (+4,4%), а вот Kaspi (+1,0%) и Jusan (+2,6%) пока уступают среднерыночной скорости прироста.
У девяти БВУ активы по итогам пяти месяцев уменьшились. Худшую динамику в абсолютных цифрах демонстрируют Отбасы (–108 млрд тенге с начала года) и Bank RBK (–102 млрд). Заметная просадка наблюдается также у Freedom (–61 млрд), Банка Китая (–57 млрд), Евразийского (–42 млрд) и Al Hilal (–24 млрд). Если рассматривать темпы сокращения активов, то аутсайдерами данного ренкинга являются Банк Китая (–13,7%) и Al Hilal (–13,2%). Третью строчку в листе антилидеров занимает Bank RBK (–5,0%).
Динамика кредитования
Ссудный портфель сектора (здесь и далее – без учета обратного РЕПО) в мае вырос на 499 млрд тенге (до 31,0 трлн), или на 1,6%. Заметно нарастить кредитование в этом месяце удалось только трем крупнейшим игрокам: Халыку (+210 млрд тенге), БЦК (+133 млрд) и Kaspi (+103 млрд). Из банков условного второго эшелона ближе всех к тройке лидеров подобрался Forte (+50 млрд). У восьми БВУ в мае произошло сокращение портфеля, впрочем, во всех случаях просадка была незначительной. Худшую динамику продемонстрировали Bereke (–19 млрд тенге за месяц), исламский Al Hilal (–16 млрд) и Отбасы (–11 млрд).
За весь отчетный период совокупный ссудник увеличился на 1,7 трлн тенге, или на 5,8%. Лидерство по приросту портфеля упорно оспаривают Kaspi (+468 млрд тенге с начала года), БЦК (+430 млрд) и Халык (+388 млрд тенге). Таким образом, «большая тройка» (в которой, после начала войны в Украине и введения антироссийских санкций, системообразующее место Сбербанка досталось БЦК) все дальше отрывается от конкурентов. Ее ближайшими преследователями выступают Forte (+196 млрд) и Bank RBK (+124 млрд). В своего рода третий эшелон активных кредитораздатчиков входят Хоум Кредит (+75 млрд) и Алтын (+49 млрд). Евразийский (+21 млрд) и Freedom (+10 млрд) в этом году пока отстают с точки зрения наращивания кредитных портфелей. В относительном выражении лучшую скорость среди значимых игроков демонстрируют БЦК (+14,5%) и Forte (+13,5%). Помимо них двузначных темпов прироста удалось достичь Хоум Кредиту (+12,3%), Bank RBK (+11,1%) и Kaspi (+10,4%). Гигантский Халык пока прибавил 4,1%, что медленнее, чем в среднем по рынку.
Наоборот, о снижении портфеля отчитались семь банков, или ровно треть от общего числа профучастников. В тройку аутсайдеров в абсолютном выражении входят Al Hilal (–38 млрд тенге с начала года), Jusan (–38 млрд) и Сити (–18 млрд). В относительном выражении антиренкинг возглавляет все тот же Al Hilal (–29%), компанию которому составляют Сити (–14%) и ВТБ (–11%).
Безнадежная просрочка (NPL 90+) в секторе в мае выросла на 41 млрд тенге (+4,3%), а за пять месяцев – на 136 млрд тенге (+15,8%) и достигла круглой цифры в 1 трлн тенге ровно. Худшую динамику NPL в мае показали Халык (+13,7 млрд тенге за месяц), Евразийский (+11,2 млрд) и Kaspi (+8,3 млрд). За период с начала года антилидеры ренкинга те же, но в иной последовательности: Евразийский (+37 млрд), Kaspi (+33 млрд) и Халык (+25 млрд). Доля NPL в совокупном ссуднике увеличилась с 2,9% на 1 января до 3,2% на 1 июня и не представляет видимых угроз для стабильности системы. В тройку банков с самым высоким уровнем безнадежной просрочки входят ВТБ (9,8% на 1 июня), Jusan (8,3%) и Нурбанк (7,6%).
Финансовый результат
Совокупная прибыль БВУ по итогам пяти месяцев превысила 975 млрд тенге. Ее рост год к году составил 98 млрд тенге, или 11,1%. Пятерка самых прибыльных банков изображена на инфографике. От замыкающего топ-5 Forte (пока заработал без малого 60 млрд тенге) ненамного отстают Отбасы (53 млрд) и Евразийский (51 млрд). Далее расположился американский Сити (42 млрд). Свыше 10 млрд тенге заработали Bank RBK (24 млрд), Freedom (20 млрд), Алтын (18 млрд), ВТБ (16 млрд), Шинхан (14 млрд) и Хоум Кредит (13 млрд).
13 банков улучшили свои прошлогодние результаты, из них 11 игроков – темпами выше среднерыночных. Самый быстрый рост прибыли показывают ВТБ (+346% в годовом выражении) и Шинхан (+107%). Среди банков с более внушительной стартовой базой заметно больше, чем год назад, заработали (на радость своим акционерам) Forte и БЦК – на 48 и 47% соответственно. Что касается двух самых прибыльных институтов, то их чистый доход растет медленнее рынка: у Халыка он увеличился на 5,8%, у Kaspi – на 6,7%.
Восемь БВУ пока проигрывают собственным прошлогодним графикам. Четыре из них (Банк Китая, турецкий КЗИ, Al Hilal и Заман), будучи очень скромными по размерам и масштабам бизнеса организациями, в принципе никогда не отличались высокими доходами: год назад (за пять месяцев) они сообща заработали 19 млрд тенге, сейчас их суммарная прибыль сократилась до 16 млрд. Что касается значимых игроков, то в этой когорте прибыли недосчитались Евразийский (–7% к результату прошлого года), Отбасы (–12%), Сити (–13%) и практически проданный Bereke (–51%). Из них в денежном выражении больше всех недополучили Отбасы (–7,3 млрд тенге) и Сити (–6,3 млрд).
